未来现金贷监管方向在哪里

　　2017年4月，银监会下发《中国银监会关于银行业风险防控工作的指导意见》，首次提及“现金贷”三个字，要求网络借贷信息中介机构做好现金贷业务活动的清理整顿工作。同月P2P网贷风险专项整治工作领导小组办公室下发《关于开展“现金贷”业务活动清理整顿工作的通知》(以下简称《整顿通知》)及《关于开展“现金贷”业务活动清理整顿工作的补充说明》，要求各地全面摸清“现金贷”风险底数，实施分类整治及宣传引导。那么未来，现金贷监管方向又会在哪里呢?

现金贷

　　1)明确现金贷定义

　　目前，尚无监管文件对现金贷规范统一定义，业界争议较大。

　　此前，《中国银监会关于银行业风险防控工作的指导意见》将网络借贷信息中介机构认作现金贷经营主体;《整顿通知》又提出对网络小贷开展“现金贷”业务进行风险排查和整治，将网络小贷作为现金贷经营主体。实务中，现金贷的经营主体多样，业务交叉性较强。根据网贷之家于2017年4月对行业前100家现金贷平台的统计，具体可分为银行、消费金融公司、小贷公司、P2P网贷、垂直借贷平台五类。未来监管层或对现金贷定义进行相应规范，明确现金贷的责任主体和类型，进一步加强现金贷业务的整治工作。

　　2)实施穿透式监管规范利率

　　《整顿通知》曾指出，一些现金贷平台实质是以“现金贷”之名行“高利贷”之实，严重影响市场经济稳定;部分平台在给借款人放贷时，存在从借贷本金中先行扣除利息、手续费、管理费、保证金等金额，造成借款人实际收到的借款金额与借款合同约定金额不符，变相提高借款人借款利率。

　　在监管层多次释放“穿透式监管”、“实质重于形式原则”的信号背景下，《关于审理民间借贷案件适用法律若干问题的规定》、《非法金融机构和非法金融业务活动取缔办法》、《非法金融机构和非法金融业务活动取缔办法》等现有成熟的监管文件将继续作为现金贷业务清理整顿工作依据，对违法违规行为予以监督管理。

现金贷

　　3)提升准入门槛

　　今年9月，中国人民银行副行长易纲在“2017中国普惠金融国际论坛”上公开强调：“凡金融都要持牌经营，纳入监管。”10月，中国人民银行金融市场司司长纪志宏在“2017中国互联网金融论坛”上表示，互联网金融专项整治要按照实质重于形式的原则，落实“所有金融业务都要纳入监管，任何金融活动都要获取准入”的基本要求。

　　未来，现金贷平台将按照监管要求的准入规则进行对标整改，合规者继续生存，不合规者则加速退场。

　　4)加强机构间信用合作

　　《整顿通知》曾点名现金贷的突出问题：风控基本为零，坏账率极高，依靠暴利覆盖风险。部分平台放款随意，借款人只需要输入简单信息和提供部分授权即可，行业坏账率普遍在20%以上。除了坏账问题，多头借贷也成为了现金贷的一大特色，一些借款人以蓄意逾期为荣，恶意多头借贷无法从根源杜绝。

　　要解决高坏账率与恶意借贷问题，信用设施的建设和信息共享必不可少。《指导意见》指出，鼓励从业机构相互合作，实现优势互补;鼓励从业机构依法建立信用信息共享平台，推动符合条件的相关从业机构接入金融信用信息基础数据库;允许有条件的机构依法申请征信业务许可;支持具备资质的信用中介组织开展互联网企业信用评级，增强市场信息透明度等。