7月网贷行业报告：行业调整期 各项指标表现不佳

　　为让投资人更全面更准确的了解网贷行业现状，7月份，网贷天眼研究院继续对全国累计问题平台和在运营平台进行梳理校对，初步统计显示，截至2018年7月31日，全国在运营平台1968家，累计问题平台4691家。同时，考虑到备案期间，平台动荡较大，在问题平台和在运营平台方面，我们加大了信息审核的及时性和全面性，力求更客观真实的反应行业现状，未来几个月我们将持续进行数据校对，该期间，平台数量会及时补充和调整。
　　行业概况
　　据网贷天眼研究院不完全统计，截至2018年7月31日，我国P2P网贷平台数量累计达6659家，其中问题平台4691家，在运营平台1968家，较6月份提高0.42%。本月，无新增网贷平台，新增问题平台253家；该期间，P2P网贷行业成交额达1521.93亿元，环比下降11.10%，贷款余额为11047.34亿元，环比下降9.75%。
　　成交额与贷款余额
　　1、月成交额
　　图1  网贷行业月成交额（单位：亿元）
　　本月，P2P网贷行业成交额为1531.93亿元，环比下降11.10%，同比下降27.24%。自去年8月以来，行业成交额维持在1500亿元-2000亿元之间，近一个月，是网贷行业动荡期，大批平台的退出是排毒自清的表现，也是肃清行业的必经之路。而在互金协会、监管部门、行业头部平台的多方推动下，处于动荡期的网贷行业将很快度过黎明前短暂的黑暗，迎来风雨后的彩虹。
　　2、地区成交额
　　图2  2018年7月重点地区成交额（单位：亿元）
　　本月，网贷行业成交额下降趋势较为明显，其中，浙江降幅达18.38%，其他地区降幅多在6%-15%之间。7月30日，广州互金协会在其官网发布《广州市网络借贷信息中介机构业务退出指引（试行）》，《指引》提出了“三不可”原则，要求网贷机构退出期间，网贷机构经营地址不可搬迁、平台网站/APP不可关闭、平台股东和高级管理人员不可失联。可见在网贷行业动荡期，互金协会和监管部门都在为投资者保驾护航，大批平台的退出是排毒自清的表现，也是肃清行业的必经之路。
　　3、月贷款余额
　　图3  网贷行业月贷款余额（单位：亿元）
　　截至2018年7月31日，网贷行业贷款余额为11047.34亿元，出现较大幅度减少。一定程度上表明行业发展压力过大，平台生存遇瓶颈。目前，行业呈一定的二八分布，头部平台规模占比较大，据网贷天眼发布的《6月网贷平台贷款余额规模TOP100排行榜》显示，前100家平台余额规模占比全国72.50%，可见头部平台客户群体相对来看还是较稳定的，但是与上月相比贷款余额也出现了一定程度下降。
　　4、地区贷款余额
　　图4  2018年7月重点地区贷款余额（单位：亿元）
　　本月，重点地区贷款余额均有所下降，降幅在3%-15%之间不等。浙江地区降幅最大，达14.69%。从贷款余额规模来看，北京地区的贷款余额远超其它地区，达4106.47亿元；上海和广东贷款余额规模相近，均超过2000亿元；浙江偏低，为947.10亿元。
　　平台数量与网贷人气
　　1、P2P平台分布概况
　　图5  累计平台数量地域分布
　　据网贷天眼研究院不完全统计，截至2018年7月31日，全国累计平台数量达6659家（包括问题平台），其中在运营平台1968家。区域分布来看，北上广、浙江和山东平台数量较多，均超过500家，合计占比达64.89%；排名前11位地区的平台数量均超过100家，合计占比总体的84.31%，平台呈现一定的二八分布。
　　2、运营平台
　　图6  网贷行业在运营平台数量
　　本月，我们继续对在运营平台数据进行校对补充，初步统计，截至2018年7月31日，全国在运营平台数量为1968家，较6月份下降11.39%，其中，北上广和浙江四地占比67.17%。
　　3、新增
　　图7  新增平台与新增问题平台对比
　　本月，全国新增问题平台253家，无新上线平台。与上月相比，问题平台明显增加。近期，网贷行业动荡不安，备案延后，平台问题频现，然而，平台出现问题究其根本还是自身业务、模式不合规。因此，对于投资人来说，不要一味单纯追求超高的收益水平，优先考虑头部大平台才是明智之举。
　　4、名单
　　7月网贷行业融资平台
　　5、月问题平台
　　图8  2018年7月新增问题平台地区分布
　　本月，新增问题平台253家，分布在全国24个地区，较为分散，其中北上广和浙江新增问题平台数量较多，在30家以上，合计占比总体的79.05%；其他地区则相对较少，大多数少于5家。
　　图9  2018年7月新增问题平台类型分布
　　本月，新增问题平台以提现困难和平台失联为主，合计占比86.17%，其它问题平台还涉及停业或转型19家、警方介入11家和平台诈骗5家，近期，网贷行业问题较多，多数暴雷的平台其实是精心策划的庞氏骗局，或者设立资金池、或者自融、或者自担保、或者谎称上线银行存管等，都是违背监管意志的不合规操作。投资者应透过形式细查本质，谨防落入陷阱，撑过行业黎明前的这段黑暗时期。
　　6、全国问题平台分布
　　据网贷天眼研究院不完全统计，截至2018年7月31日，全国P2P网贷问题平台共计4691家，其中，广东问题平台数量超过700家，上海和山东在600家左右，北京和浙江超过500家，排名前五位地区的问题平台占比达64.04%，另外，排名前11位省份的累计问题平台均在100家及以上，合计占比85.16%。
　　图10  全国问题平台分布图-1
　　图11  全国问题平台分布图-2
　　7、网贷人气
　　图12 月度投资人数与借款人数（单位：万人）
　　本月，网贷行业投融资人数均有所下降，借款人数为209.33万人，环比下降7.70%；投资人数为287.26人，环比下降23.01%。总体来看，投融资人数由年初上涨趋势转为下降，一定程度上显示了近期网贷行业持续走低，由于近几个月问题平台数量大增，可见部分投资人在“雷潮”中对行业信心不足，减少了投资。
　　网贷行业综合收益率与借款期限
　　1、月收益率
　　图13  网贷行业月平均收益率
　　本月，网贷行业平均综合利率为10.09%，较上月小幅上涨。从近一年波动来看，网贷行业平均综合利率逐渐在10%左右。近期，在金融强监管和备案延期后成本较高的趋势下，P2P网贷开启新一轮行业洗牌。，在“爆雷潮”和“清盘潮”不断涌现的大环境，投资人活跃度大幅下降，导致即使头部平台投资人数较上月也大量流失，由此来看，本月行业利率回升也就有据可依：部分平台加息吸引客户，抬高了整个行业利率水平。不过，后期随着网贷行业排毒自清，行业利率依旧会呈在平稳中下降趋势。
　　2、地区收益率
　　图14 主要地区综合收益率对比
　　据统计，全国19个地区中，7个地区平均利率下降。地区利率来看，13个地区平均利率高于行业水平，其中包括北京和上海，但北京和上海在13个地区中处于末位；另6个地区利率低于行业水平，包括浙江。
　　3、月平均借款期限
　　图15  网贷行业月平均借款期限
　　本月，网贷行业平均借款期限为13.92个月，较上月延长0.16个月，较去年7月延长5.2个月。从上图可见，期限延长趋势明显，且没有放缓迹象。借款期限的延长顺应行业发展方向。随着违规平台出局，平台自律性加强，在行业趋于良性发展的同时，未来行业期限还将继续延长。
　　4、地区平均借款期限
　　图16  主要地区平均借款期限对比
　　据统计，7月，全国19个地区中，14个地区期限缩短。从具体期限来看，上海、和北京两地期限较长，超过14个月，且超过全国水平，其他地区期限均低于行业水平，另有7个地区的平均借款期限在5个月以下，网贷重头地区对行业整体期限起到明显牵制作用。
　　来自: 天眼研究